Содержание статьи
Что случилось
Биткойн официально находится на медвежьем рынке, упав примерно на 28% с рекордных максимумов, достигнутых в начале этого месяца. Такое падение логически повлияло на акции криптовалюты, в том числе на компании, владеющие биткойнами, добывающие биткойны и предоставляющие оборудование для майнинга. Хотя цена биткойна оказывает свое влияние, возможно, на некоторые из этих акций косвенно повлияет сокращение GameStop .
И что
Прежде чем говорить об эффекте GameStop, давайте рассмотрим особый случай MicroStrategy. Цена акций этой компании больше привязана к цене биткойнов, чем акции других криптовалют здесь. Это потому, что на его балансе находится 70 784 биткойн-токена на сумму более 2,1 миллиарда долларов при текущей цене 30 000 долларов за токен. Для компании со средней капитализацией это означает, что значительная часть стоимости MicroStrategy напрямую зависит от текущей рыночной цены биткойна. По мере того, как криптовалюта растет и падает день ото дня, акции MicroStrategy также будут расти.
MicroStrategy держит столько биткойнов из-за своей новой корпоративной политики. Вся избыточная наличность должна храниться на балансе в биткойнах. Генеральный директор Майкл Сэйлор надеется, что это политика и у других компаний. Поэтому 3 февраля компания проводит конференцию под названием «Биткойн для корпораций», на которой Сэйлор объяснит, что компаниям следует учитывать, прежде чем вводить аналогичную политику. Но Marathon Patent Group, очевидно, не нуждается в каких-либо убеждениях на конференции; он уже делает то, что делает MicroStrategy.
25 января Marathon объявила, что потратила 150 миллионов долларов на покупку 4812,66 биткойн-токенов. Как компания по добыче биткойнов, она уже была подвержена колебаниям в цене. Но теперь стоимость акций будет еще более привязана к популярной криптовалюте. Как и MicroStrategy, ожидайте, что акции Marathon будут внимательно отслеживать движения биткойнов.
Эта реальность решена, и я считаю, что сегодня действует эффект GameStop для Marathon, Riot Blockchain, Bit Digital, Hut 8 Mining и Canaan. Все эти акции резко выросли в последние месяцы из-за экстремальных объемов торгов. Трейдеры вкладывали деньги в эти бывшие грошовые акции в надежде на быструю прибыль — и, боже, они их получили!
С краткосрочными трейдерами дело обстоит именно так: они не остаются на долгие годы. Пока они верят, что есть деньги, которые можно заработать (например, когда цена биткойнов растет), они будут скапливаться в пустоте и без всяких фантазий. Но как только появятся более горячие сделки, они обналичат деньги и двинутся дальше. А учитывая, что акции с очень короткими продажами, такие как GameStop, AMC Entertainment Holdings и Express , в настоящее время растут более чем на 100% и 200% за один день, здесь есть более горячие сделки, ребята.
Эта теория — всего лишь мое предположение, но, тем не менее, обоснованное предположение. В качестве доказательства рассмотрим объемы торгов этими акциями. Например, по данным Yahoo!, средний объем торгов акциями Riot Blockchain за последние три месяца составляет более 26 миллионов акций. Финансы. Сегодня это всего 10,6 миллиона человек. А как насчет Bit Digital? Его средний показатель за три месяца составляет почти 7 миллионов акций. Сегодня это всего 1,6 миллиона.
Это все еще большой объем, но он быстро падает. Для меня это означает, что акции криптовалюты немного потеряли свою привлекательность для трейдеров. И все мы знаем, что происходит после насоса.
Что теперь
Вложение в акции криптовалюты ничем не отличается от вложения в любые другие акции. Когда вы находите растущую компанию, обслуживающую большой и растущий доступный рынок с большим потенциалом прибыли, это хорошие кандидаты, чтобы превзойти рынок в течение длительного периода времени. Покупка этих акций по разумной цене может сделать вложения еще лучше.
В долгосрочной перспективе я ожидаю, что компании, занимающиеся добычей биткойнов, будут бороться за создание акционерной стоимости. Потенциал роста доходов действительно увеличивается, когда цена биткойна растет. Но более высокие цены на биткойны обычно означают усиление конкуренции, требуя от этих компаний больших затрат на увеличение своих вычислительных мощностей. И производители оборудования для майнинга биткойнов, такие как Canaan, также испытывают трудности, поскольку продажи имеют тенденцию к цикличности.
Как всегда, старайтесь не быть мотивированным взлетами и падениями в краткосрочной перспективе. Следите за тем, чтобы ваши инвестиционные решения были более эффективными, по крайней мере, через три-пять лет.
